Rambat.id – Hedging adalah investasi yang melindungi keuanganmu dari situasi berisiko. Heding dilakukan untuk meminimalkan atau offset kesempatan bahwa aset Anda akan kehilangan nilai. Hal ini juga membatasi kerugian Anda untuk jumlah yang diketahui jika aset tidak kehilangan nilai.
Ini mirip dengan asuransi rumah. Anda membayar sejumlah tetap setiap bulan. Jika api menghapus semua nilai rumah Anda, kerugian Anda adalah satu-satunya yang dikenal jumlah deduksi.
Strategi Hedging
Sebagian besar investor yang hedge menggunakan derivatif. Ini adalah kontrak keuangan yang memperoleh nilai mereka dari aset yang mendasari, seperti stok. Pilihan ini yang paling sering digunakan sebagai turunan. Ini memberi Anda hak untuk membeli atau menjual saham dengan harga tertentu dalam jendela waktu.
Begini cara kerjanya untuk melindungimu dari resiko. Katakanlah Anda membeli saham. Kau pikir harganya akan naik tapi ingin melindungi terhadap kerugian jika ada harga yang jatuh. Anda akan hedge risiko yang dengan pilihan put.
Untuk biaya kecil, Anda akan membeli hak untuk menjual saham dengan harga yang sama. Jika jatuh, Anda akan berolahraga put Anda dan membuat kembali uang Anda baru saja diinvestasikan, dikurangi biaya.
Diversifikasi adalah strategi heding lain. Anda memiliki berbagai macam aset yang tidak naik dan jatuh bersama-sama. Jika satu aset runtuh, Anda tidak kehilangan segalanya.4 misalnya, kebanyakan orang memiliki obligasi untuk mengimbangi risiko kepemilikan saham.
Ketika harga saham jatuh, nilai obligasi meningkat. Itu hanya berlaku untuk obligasi perusahaan kelas tinggi atau U. S. berharga. Nilai dari obligasi sampah jatuh ketika harga saham lakukan, karena keduanya berisiko investasi.
Hedges dan Hedge fund
Hedge fund menggunakan banyak derivatif untuk investasi hedge. Ini biasanya dana investasi pribadi. Pemerintah tidak mengatur mereka sebanyak dana bersama pemiliknya adalah perusahaan publik.
Hedge fund akan membayar manajer mereka dari persen pengembalian yang telah mereka peroleh. Mereka tidak menerima apa-apa jika investasi mereka kehilangan uang. Itu menarik banyak investor yang frustrasi dengan membayar biaya bersama terlepas dari penampilannya.
Berkat struktur kompensasi yang terjadi ini, manajer hedge fund didorong untuk mencapai di atas pasar kembali. Manajer yang membuat investasi buruk bisa kehilangan pekerjaan mereka. Mereka menyimpan upah yang mereka simpan selama masa-masa indah. Jika mereka bertaruh besar, dan benar, mereka membuat ton uang.
Jika mereka kalah maka mereka tidak akan kehilangan uang pribadi mereka. Itu membuat mereka sangat beresiko. Hal ini juga membuat dana berbahaya bagi investor, yang dapat kehilangan seluruh tabungan hidup mereka.
Hedge fund menggunakan derivatif menambah resiko terhadap ekonomi global, mengatur panggung untuk krisis keuangan tahun 2008. Manajer Dana Membeli credit default swap untuk mengganti kerugian potensial dari mortgage-backed securities subprime. Perusahaan asuransi seperti AIG berjanji untuk melunasi jika hipotek subprime tidak berkubah.
Asuransi ini memberi hedge fund rasa aman palsu. Akibatnya, mereka membeli surat berharga yang lebih dari sekedar surat berharga. Mereka tidak dilindungi dari risiko, meskipun. Jumlah default kewalahan perusahaan asuransi. Itu sebabnya pemerintah federal harus menjamin insurers, bank, dan hedge fund.
Hedge nyata dalam sistem keuangan adalah pemerintah AS, didukung oleh kemampuannya untuk pajak, Utang menyerang, dan mencetak lebih banyak uang. Risiko telah diturunkan sedikit, sekarang bahwa Reformasi Jalan Dodd Frank Wall Street mengatur banyak hedge funds dan derivatif mereka berisiko.
Contoh Hedging
Emas bisa menjadi hedge selama masa inflasi, karena nilainya ketika dolar jatuh.
Emas adalah pagar tanaman jika kau ingin melindungi dirimu dari efek inflasi. Itu karena emas menjaga nilainya ketika dolar jatuh. Dengan kata lain, jika harga sebagian besar yang anda beli naik, maka begitu juga harga emas.
Emas menarik sebagai pagar tanaman terhadap keruntuhan dolar. Itu karena dolar adalah mata uang global dunia, dan tidak ada pilihan lain yang baik sekarang. Jika Dolar itu runtuh, maka emas mungkin menjadi unit baru uang dunia.
Itu tidak mungkin, karena ada seperti persediaan emas terbatas. Nilai dolar terutama didasarkan pada kredit, bukan uang tunai. Tapi itu tidak terlalu lama yang lalu bahwa dunia berada di standar emas. Itu berarti sebagian besar bentuk mata uang tunai didukung oleh nilai mereka dalam emas. Asosiasi sejarah emas sebagai bentuk uang adalah alasan itu adalah hedge baik terhadap hiperinflasi atau runtuh Dolar.
Banyak orang berinvestasi emas hanya sebagai hedge terhadap kerugian saham. Penelitian oleh Trinity College di Dublin mengungkapkan bahwa, rata-rata, harga emas naik selama 15 hari setelah pasar saham jatuh.910
Emas dapat dibeli sebagai investasi langsung jika Anda berpikir harga akan naik, baik karena permintaan akan meningkat atau pasokan akan menurun. Itu alasan untuk membeli emas tidak menggunakannya sebagai pagar tanaman.
Pertanyaan Yang Sering Ditanyakan(FAQ)
Bagaimana Anda berinvestasi dalam hedge funds?
Untuk berinvestasi di perusahaan finansial, kau harus memenuhi persyaratan investasi minimum dan menjadi investor yang diakui. Investor akreditasi mereka dengan jaring yang nilainya paling tidak $1 juta atau pendapatan tahunan di atas 200.000 dolar.
Investasi Minimum bervariasi oleh dana, tetapi Anda harus memiliki setidaknya $ 100.000 siap untuk berinvestasi. Hedge fund lebih rendah dari saham dan ETFs, jadi bersiaplah untuk meninggalkan uang itu untuk sementara waktu.
Bagaimana derivatif investasi membantu perusahaan yang melawan resiko?
Ada banyak cara bahwa derivatif dapat membantu perusahaan yang hedge terhadap risiko yang terlibat dalam industri mereka. Sebagai contoh perusahaan makanan mungkin membeli kontrak masa depan yang memungkinkan untuk mengunci dalam harga bahan.
Perusahaan yang melakukan bisnis mahal di luar negeri dapat menggunakan Forex derivatif untuk memastikan bahwa nilai-nilai mata uang tidak berfluktuasi ketika kesepakatan sedang ditutup.